祭賽國金光寺中，僧人們衣衫襤褸，滿面愁容，向唐僧師徒訴說一樁冤情：幾年前一陣血雨過后，寺中塔頂的舍利子佛寶無影無蹤。僧人們被罰受苦，沉冤難雪。為查失寶之因，唐僧虔誠地持帚與悟空進塔祭掃。至塔頂，悟空擒住一個小妖，得知佛寶被碧波潭萬圣老龍王作法至潭底。悟空攜八戒入潭，先禮后兵，與龍王之女乃圣公主及九頭蟲駙馬交戰。白龍馬化做少年，入潭尋見乃圣公主，設計騙回佛寶，金光寺頂佛寶重放光芒。
