弘道和潤福找到了10年前大畫員所畫的五竹會成員中四個人的畫像，把它拿給正祖看，但是整副畫像就是還缺下巴不全，所以他們要求正祖親口描訴先皇的樣貌來完成。接著弘道又掏出一張畫像（好朋友徐貞所畫的沒有臉孔的畫像）給正祖看。潤福頓知那是父親所畫的畫，但聽弘道稱徐征是自己獨一無二的朋友，十分震驚……

夜光下，潤福與貞香一前一后行走，心情都非常沉重，因為丁香知道潤福不可告人的秘密（潤福是女扮男裝）

弘道和潤福前往造紙廠，以求揭開厚紙張的秘密，在那里，他們聽到一位長者解說紙的材質，這時潤福突然記起父親曾向她講過的原理，于是把紙放到水里，紙慢慢被水浸濕，再用父親教的方法將畫像壓干(反復壓)，一張藏著的面孔顯露出來，此時受到打擊的潤福突然暈倒。在醒來之后潤福完全恢復小時候的記憶從而飛奔到以前的小木屋。與此同時弘道也理出所有頭緒，猜出申潤福其實就是自己找了十幾年的好朋友的女兒徐潤。

弘道找到申翰平，追問他是否為求個人的飛黃騰達，而把潤福留在身邊？申翰平稱他發現潤福的筆下充滿了活力，因此而留潤福在身邊。貞香得知潤福的秘密，但卻不知如何接受現實，心情低落。于是茶飯不思，滴水不進，終于發起高燒。金兆年聽聞貞香抱恙，對其關懷備至，更多番打聽貞香的喜好，送上貞香最喜歡的藥膳以討其歡心。

隔天，潤福在金祖年家中畫“游廓爭雄”圖。作畫時，貞香在席間彈曲，兩人再次相見，內心更加悲涼。曲罷席散后，香返回自己的房間，路上遇見前來關懷的金兆年，金兆年蹲下用手拍去香鞋上的泥土，被潤福撞見，香故意贊嘆金兆年溫柔，以氣潤福，但潤福只是無奈的走開。

潤福和弘道從兩幅畫中參透出是金兆年害死了自己的父親，馬上想去私畫署殺了金兆年為父報仇，弘道立即阻止了她，讓她不要輕舉妄動打草驚蛇，為了報仇而忽略了父親之志。

潤福懷著深仇大恨的心情回到私畫署，畫了"月下密會"，以此諷刺金兆年。貞香看到潤福日漸消瘦，郁郁寡歡，更看出畫中潤福將自己比作女子。香懷著對福的擔心，進入福作畫之所，問福究竟發生了什么事情，畫那樣的畫，不怕自己的秘密被識破嗎？福只是說自己有必須要還給金兆年的債。香勸福與其一同離開這是非之地，并表示已經原諒福。福卻又畫了“二婦探春”圖，畫中丁香身著喪服，面帶微笑，以此來挑釁金兆年……使金兆年憤怒不已。金兆年在仔細揣摩潤福的畫，加上張壁修透露過福女裝偷畫的事，終于猜出潤福是女兒身。

金兆年以香的未來威脅潤福（輸了就將香賣為婢，贏了就釋放香），以潤福的女兒身來威脅弘道，要他們一定要比賽。

潤福、弘道繪畫大戰，眾人紛紛下賭注