共產(chǎn)黨的情報(bào)人員查到組織里有內(nèi)奸，向延安發(fā)出消息后遇害。日本人在上海引進(jìn)無(wú)線電定位車，查獲電臺(tái)，抓捕大量共產(chǎn)黨員，使得上海人員無(wú)法與延安總部取得聯(lián)系。而我方在延安也逮捕了一名日本紫密班的特務(wù)“沈四平”，首長(zhǎng)武岳決定派李俠前往上海利用此特務(wù)與孫明仁配合上演雙簧計(jì)，重建電臺(tái)并除掉內(nèi)奸。?李俠來(lái)到上海，以“馬義”的身份在“天福旅館”與掌柜何蘭芬接上頭，并聯(lián)絡(luò)到幸存下來(lái)的其余共黨，金達(dá)，白麗遙，呂道維。一切準(zhǔn)備就緒，甄別活動(dòng)開(kāi)始。而日本方面也得到消息共黨地下組織開(kāi)始行動(dòng)，準(zhǔn)備抓獲共黨頭目孫明仁。?李俠假裝傳遞出“延安方面有內(nèi)奸，請(qǐng)速查”的消息，而就在這時(shí)，日本人小倉(cāng)得到共黨發(fā)報(bào)的消息破門而入。卻未抓獲發(fā)報(bào)人員。由此可以肯定，有內(nèi)奸走漏的消息。李俠決定重演昨天情景，傳遞出“特務(wù)就是沈四平”的消息，迫使內(nèi)奸為保護(hù)此消息泄露而自己暴露。

李俠第一步計(jì)劃已經(jīng)完成，可以確定內(nèi)奸就在昨天參與計(jì)劃的這幾人當(dāng)中。今井一得知抓捕孫明仁失敗還犧牲掉潛伏在共黨中的內(nèi)奸，大怒，命令小倉(cāng)抓住孫明仁，阻止共黨人員發(fā)出電報(bào)，確保潛伏在共黨中的紫密班成員的安全。李俠重現(xiàn)昨天每一個(gè)步驟，發(fā)現(xiàn)車夫呂道維的路線與實(shí)際路線有很大出入。經(jīng)過(guò)一系列的辨別，李俠確認(rèn)內(nèi)奸就是此人，鋤奸計(jì)劃開(kāi)始……?李俠假借發(fā)送含有“沈四平”名字的重要電報(bào)迫使呂道維暴露身份，而自己假死逃脫。而此時(shí)小倉(cāng)發(fā)現(xiàn)有人發(fā)報(bào)立即帶人來(lái)到天福旅館。李俠早已設(shè)計(jì)好一切，呂道維雖向日本人表明身份卻無(wú)法解釋所有疑點(diǎn)，一切證據(jù)都指向呂道維。最終小倉(cāng)親手殺死自己的線人。?任務(wù)完成，李俠與孫明仁轉(zhuǎn)移到黃河旅館，而今井一接到情報(bào)決定再次抓捕孫明仁。李俠與孫明仁再次陷于危險(xiǎn)之中。

日本人來(lái)到黃河旅館，孫明仁與日本人經(jīng)過(guò)激烈的打斗，最終寡不敵眾。李俠在街口看到一切，卻不能伸手援救。此時(shí)，何蘭芬也看到黃河旅館發(fā)生的事。李俠按原計(jì)劃來(lái)到火車站準(zhǔn)備回延安，他翻開(kāi)女朋友路夢(mèng)惠送他的畫，忽然聯(lián)想到孫明仁也許留下一些線索，于是匆忙離開(kāi)車站，來(lái)到黃河旅館。果真，孫明仁臨死前撕下的窗簾含有重大信息。?于是李俠找到何蘭芬，何蘭芬對(duì)李俠生疑，將他打暈后綁起來(lái)審問(wèn)，經(jīng)過(guò)李俠一番解釋，何蘭芬知道組織里還有內(nèi)奸，為幫助李俠除掉內(nèi)奸，兩人決定假扮夫妻來(lái)掩人耳目。何蘭芬?guī)Ю顐b找到費(fèi)玉昆。可只有與延安取得聯(lián)系才能找到群英會(huì)的同志，李俠決定假扮商人，利用費(fèi)玉昆銀行方面的身份，騙到使用電臺(tái)的機(jī)會(huì)，秘密發(fā)報(bào)。?而在延安的同志未接到應(yīng)如期回來(lái)的李俠，猜到上海方面可能出了問(wèn)題，首長(zhǎng)指示密切注意電臺(tái)信息。